Tükenmemek için izlenecek bir işletmenin hangi finansal göstergeleri

2024 Yazar: Malcolm Clapton | [email protected]. Son düzenleme: 2023-12-17 04:13

Karlı bir şirket iflas edebilir ve likit olmayan bir şirket başarılı bir şekilde çalışabilir.

1. Gelir

Gelir, şirketin çalışmasının doğrudan bir sonucudur. Bu, hesaba yatırılan para miktarı değildir. Sunulan hizmetler veya sevk edilen mallar için müşterilere sunulan hak taleplerinin tamamından bahsediyoruz. Bu durumda, sözleşmede taahhüt edilen ancak henüz transfer edilmemiş fonlar da dikkate alınır.

İkincisi, görünüşte müreffeh bir şirketin iflas ettiği durumlarla ilişkilidir. Diyelim ki şirket 100 bin ruble için yükümlülüklerini yerine getirdi, ancak parayı sadece bir ay içinde alacak. Teoride, bu fonlara sahip, ama aslında yok. Piyasa analitiği direktörü Lilia Fedulina'ya göre, alacak hesaplarını yani müşterilerinize ticari kredi verme süresini yönetebilmek, ödemelerde gecikme yaşamamak veya ortaya çıkarsa bu sorunu etkin bir şekilde çözmek için önemlidir.

Lilia Fedulina Pazar Analitiği Direktörü Podelu.ru

Alacak hesaplarında ne kadar çok para dondurulursa, şirkete o kadar az gider. Buna göre, kağıt üzerinde her şey parayla uyumlu olsa da, kuruluş başka finansman kaynakları aramak zorundadır.

Gelir, yalnızca satılan mal veya hizmetlerin miktarından ve bunların fiyatından etkilenmez. Ortalama bir çek olan bir müşteri tarafından yapılan alıcı ve satın alma sayısına dikkat etmeye değer. Daha fazla müşteri, şirketin risklerini daha fazla çeşitlendirdi. Müşteriler ürünlerini ne kadar sık satın alırsa, o kadar başarılı olur.

Bu nedenle hasılat sadece satılan malın toplam miktarı olarak değil, segmentlere göre de izlenmelidir. Her şirket kendine kritik notlar koyar. Ancak satışların düşmesi, alacak hesaplarının artması ve kuruluşun yükümlülüklerini yerine getirme kabiliyetini kaybetmesi durumunda firmanın başarılı bir şekilde faaliyet gösteremeyeceği açıktır.

2. Kar

Bu, raporlama dönemi için faaliyetlerin sonucunu gösteren şirketin performansının önemli bir özelliğidir. Kâr, kuruluşun sadece kazançtan ziyade tüm giderler düşüldükten sonra ne kadar kazandığını gösterir.

Burada sadece hesabın durumuna bakmak değil, aynı zamanda planlanan giderleri de hesaba katmak önemlidir. Diyelim ki maaş ve kira ödemelerinin bir gün öncesi ve sonrası rakamları çok farklı olacak. Ancak hiç kimse bu masrafları iptal etmeyecek, bu yüzden akılda tutulmaları gerekiyor.

Kar dinamikleri içinde izlenmeli ve hangi sebeplerin azalmasına veya artmasına neden olduğunu görmelisiniz. Yapısını analiz etmek önemlidir: ne olduğu ve neden.

Lilia Fedulina

Kârdaki düşüş mevsimsellikten kaynaklanmıyorsa, alarmı çalmalı ve bazı önlemler almalısınız. Kritik nokta, net kârın olmamasıdır. Sistematik kayıplar, şirketin ödeme gücünü ve likiditesini olumsuz yönde etkileyecek olan öz sermayenin “tüketilmesine” yol açacaktır.

3. Başabaş noktası

Hangi koşullarda kâr veya zarar olmayacağını gösterir. Bu, şirketin hem sabit hem de değişken tüm maliyetlerini karşılamak için gereken gelir miktarıdır.

Parasal olarak başabaş noktası aşağıdaki formülle hesaplanır:

Şirketin sabit maliyetleri ne kadar düşükse ve marjinal kâr (gelir ve değişken maliyetler arasındaki fark) ne kadar büyükse, başabaş noktası o kadar sıfıra eğilim gösterir.

Analiz ederken, şirketin hangi sabit ve değişken maliyetleri taşıdığına dikkat etmeye değer. Hangi giderler optimize edilebilir veya tamamen ortadan kaldırılabilir, ortaya çıkan kar marjı nedir? Fiyatlar nasıl oluşur ve indirimler nasıl sağlanır? Ürün çeşitliliği ve miktarı kar marjını nasıl etkiler? Bu metrikleri inceleyerek, aynı satış seviyesinde mali durumunuzu iyileştirme fırsatları yaratırsınız.

Lilia Fedulina

Bu veriler için kritik seviye, şirketin konumunu bozmadan maliyetlerinden vazgeçemeyeceği veya fiyatları düşüremeyeceği seviyedir.

4. Likidite

Bu, varlıkların kısa sürede nakde dönüşebilme yeteneğidir. Burada sadece hesaplardaki tutarlar değil, aynı zamanda mülk, mallar - hızlı bir şekilde satılabilecek her şey değerlendirilir. Bu, örneğin iflas gibi bir şeyler ters giderse şirketin borçlarını ne kadar başarılı bir şekilde ödeyebileceğini anlamanıza olanak tanır.

Önemli göstergelerden biri, dönen varlıkların kısa vadeli yükümlülüklere oranı olarak hesaplanan toplam likidite oranıdır.

Genel olarak, toplam likidite oranının bire eşit olması durumunda durum kritiktir. Bazı durumlarda, birliğin altında olmasına izin verilir, ancak yalnızca kısa bir süre için. Ancak, burada çok şey belirli şirkete ve duruma bağlıdır. Bazı kuruluşlar, düşük bir toplam likidite oranıyla sessizce çalışabilir ve yükümlülüklerinden sorumlu olabilir.

Lilia Fedulina

5. İşletme sermayesi

Adından da anlaşılacağı gibi, bu şirketin cirosundaki paradır. Ana faaliyetler onlardan finanse edildiğinden, herhangi bir anda ağrısız bir şekilde kaldırılamazlar. Organizasyonun canlılığı için çok önemlidirler.

İşletme sermayesi gelirleri, nakit yedekleri, alacak hesaplarını içerir. Ancak, ödenecek hesaplar bu tutarın dışındadır. İşletme sermayesi negatif veya pozitif olabilir. İkinci seçenek tercih edilir: bu durumda şirket, ödünç alınan fonlarla değil, masrafları kendisine ait olmak üzere yaşar.

Alacak hesaplarının ve envanterin devir dönemine eşit olan faaliyet döngüsü ile borç hesaplarının devir dönemine eşit olan kredi döngüsü arasında ayrım yapın. İkisi arasındaki fark, finansal veya parasal döngüdür. Ve ne kadar kısa olursa, şirket işletme sermayesini o kadar optimal yönetir.

Lilia Fedulina

6. Nakit akışı

Tüm gelir ve giderleri dikkate alarak şirket fonlarının hareketini gösterir ve gelir ve giderler arasındaki gerçek farkı gösterir.

Olumlu bir nakit akışı, kuruluşun iyi durumda olduğunu gösterir: gerekli maliyetler için gerekenden daha fazla fon alınır. Bu, paranın kalkınmaya yatırılabileceği veya örneğin hissedarlara temettü ödenebileceği anlamına gelir. Tüm gelirler ve tüm giderler arasındaki farkı hesaplarken negatif bir sayı alırsanız, neyi yanlış yaptığınızı düşünmenin zamanı geldi.

Aynı zamanda nakit akışı, şirketin kârlı mı yoksa kârsız mı olduğunu göstermez. Karlı bir şirket bile, yükümlülüklerini yerine getirememesi nedeniyle iflasla tehdit edilebilir - bunu yukarıda ayrıntılı olarak tartıştık.

Nakit akışı bir planlama ve finansal yönetim aracıdır. Bunu izlemek, yarın bir kredi için ödeme yapmanız gerektiğinde durumlardan kaçınmanıza yardımcı olur, ancak hesaplar boştur, çünkü mallar için para yalnızca yarından sonraki gün gelir. Nakit akışı yönetimi, nakit boşluklarını önlemek için giderleri ve gelirleri zaman içinde doğru bir şekilde dağıtmanıza olanak tanır.