ETF nedir ve bundan nasıl para kazanılır?

2024 Yazar: Malcolm Clapton | [email protected]. Son düzenleme: 2023-12-17 04:13

Bu finansal araç, ayrı hisseler yerine halihazırda oluşturulmuş bir portföyün bir kısmını satın alarak gelir elde etmenizi sağlar.

ETF nedir

ETF kısaltması, "borsada işlem gören fon" veya borsada işlem gören yatırım fonu anlamına gelen İngilizce borsada işlem gören fondan gelir.

Daha önce yatırım hakkında bir şeyler okuduysanız, muhtemelen portföyünüzü çeşitlendirmek için bazı tavsiyelerle karşılaşmışsınızdır. Bu, birkaç şirketin hisselerine yatırım yapmanız gerektiği anlamına gelir. Biri iflas ederse, diğerleri için umudunuz olur.

ETF, halihazırda birileri tarafından oluşturulmuş bir menkul kıymet portföyüdür. Yatırım yaparak belirli hisseleri değil, bu portföyden bir hisse satın almış olursunuz. Yani aslında tek başına olmasa da fonun tüm hisselerinin sahibi olmak.

Bir ETF'ye yatırım yapmayı salata yapmakla karşılaştırmak yerinde olur. Olivier havzası için yiyecekleri uzun süre ve inatla kesebilir veya yemeği hazır olarak satın alabilirsiniz. ETF zaten böyle hazır bir "yatırım salatası". Satın alınan bir Olivier'den hoş bir fark, bir ETF'nin maliyetinin, bileşenlerinin maliyetiyle pratik olarak aynı olmasıdır.

IFC Solid JSC'nin Güven Yönetimi Bölümü Başkanı Mikhail Korolyuk

Özünde, bir ETF, bir portföyün bir kısmını aynı şekilde satın alabileceğiniz bir yatırım fonuna (MIF) benzer. Ama bir yatırım fonu söz konusu olduğunda, tam olarak hisseyi alırsınız ve bunu yönetim şirketi aracılığıyla yaparsınız. ETF birimleri hisse senedidir ve aracılık veya bireysel yatırım hesapları (IIS) aracılığıyla bir borsada işlem görür. Bu nedenle, yatırım fonlarının aksine, ETF'ler herhangi bir zamanda satın alınabilir.

ETF adi hisse senedi gibi işlem görür, işlem seansının başlangıcından itibaren fiyatlar her saniye değişir. Bazen ETF'lere küçük bir temettü ödenir.

Oleg Bogdanov QBF'de Baş Analist

Buna göre, ETF'lerde adi hisse senetlerinde olduğu gibi para kazanırlar: daha ucuza alıp daha pahalıya satarlar veya temettü alırlar. İkincisi genellikle ABD ETF'lerini öder. Diğer durumlarda, ne için başvurabileceğinizi anlamak için fon politikasını dikkatlice okumanız gerekir.

ETF'nin yapısını ne belirler?

Oleg Bogdanov'a göre, ETF'ler genellikle döviz piyasasının belirli bir sektörüne odaklanıyor. Örneğin, endüstri fonları bankacılık, teknoloji veya perakende segmentine yönelikken emtia fonları petrol, altın ve gazla ilgili alanlara yöneliktir.

Sonra hisse senedi endekslerine odaklanan ETF'ler var. Endeks, yaratıcısı tarafından menkul kıymetleri en değerli olarak kabul edilen şirketler topluluğudur. Buna göre, bir endeks ETF, bu şirketlerin hisselerinin düştüğü bir portföydür. Örneğin, bunlardan en popüler olanı, ABD S&P 500 endeksine dayanan SPDR S&P 500 fonudur.

ETF'nin yapısını, üç ayda bir ilan edildiği aynı yatırım fonunun aksine, istediğiniz zaman öğrenebilirsiniz.

ETF'lerin faydaları nelerdir?

Basitlik

Hisse senedi portföyünüzü oluşturmak istiyorsanız, hangileriyle uğraşmaya değer olduğunu bulmak için birçok menkul kıymeti takip etmeniz gerekecektir. Üstelik mesele sadece alımla sınırlı kalmayacak çünkü öyle ya da böyle kurları takip etmek, neyi ne zaman alıp neyi satacağını düşünmek gerekecek.

Tabii ki, herhangi bir finansal enstrümanda olduğu gibi, ETF'ler söz konusu olduğunda, menkul kıymetler hakkında daha fazla şey öğrenmeye ve portföy yapısını analiz etmeye değer. Ama sizin için toplar ve dengelerler. İyi bir ETF seçmek için bilginizi kullanmanız yeterlidir.

Düşük giriş eşiği

Teorik olarak, kendiniz herhangi bir endeks alabilir ve üzerinde hisse satın alabilirsiniz. Pratikte, bu çok para gerektirir, çünkü menkul kıymetler ucuz değildir ve ihraç fiyatı birkaç milyona ulaşır.

Ancak hemen hemen herkes bu tür hisse senetlerinden oluşan bir portföyün bir parçasını karşılayabilir. Örneğin, bir FXUS hissesi, Solactive GBS United States Large & Mid Cap Index'i takip eden bir FinEx ETF'si 5.200 rubleye mal olacak.

Daha az risk

Örneğin, üç şirketin tahvillerini satın alırsanız, onlara eşit olarak yatırım yaparsanız ve bunlardan biri iflas ederse, sermayenizin üçte birini kaybedersiniz. Tahvillerden oluşan bir ETF'de daha fazla ihraççı vardır - ve bunlardan birinin temerrüdü açıkça hile yapmayacaktır.

"Daha az risk" ve "risk yok" kavramlarını karıştırmamak önemlidir, çünkü her zaman risk vardır.

Portföy şeffaflığı

Nelerden oluştuğunu istediğiniz zaman görebilirsiniz.

ETF'nin riskleri nelerdir?

Mikhail Korolyuk, genel olarak, ETF'lerin ana ve tek tehlikesinin, herhangi bir yatırım kararıyla tamamen aynı olduğunu belirtiyor: ayrılan süre içinde yanlış olduğu ortaya çıkabilir. Altın, Eurobond ve petrol şirketlerinin hisseleri - her şey ucuzlayabilir.

ETF'lerin bir diğer dezavantajı, yalnızca en yaygın yatırım fikirlerini kapsamalarıdır. Örneğin, Rus bilgisayar oyunu üreticilerinin ETF'lerini satın alamazsınız, çünkü bu açık olmayan bir menkul kıymetler grubudur ve kimse onu oluşturmaz.

Ancak, portföylerinde bu tür varlıkları almaktan çekinmeyen profesyoneller de dahil olmak üzere birçok yatırımcı için mevcut ürün yelpazesi oldukça yeterlidir.

Mihail Korolyuk

Bir ETF seçerken nelere dikkat etmelisiniz?

portföy yapısı

Açıkçası, ETF'nin sıfırdan toplanmasını istiyorsunuz. Fon bir bütün olarak içerdiği enstrümanlarla aynı riskleri taşımaktadır.

Ancak içeriğinin yatırım yapacağınız döneme uygun olması da önemlidir. Örneğin, üç yıl içinde para çekmeyi planlıyorsanız, tahvil portföyüne yatırım yapmak daha karlı olur. Daha istikrarlılar, bu nedenle böyle bir anlaşmadan kazanma şansı daha yüksek. Daha uzun süre yatırım yapmayı planlıyorsanız, hisse senetlerine yatırım yapmak mantıklıdır. Oranları daha çarpıcı biçimde dalgalanabilir, ancak uzun vadede daha fazla kârlılık gösterirler.

temettüler

Gelirinize güzel bir katkı olabilirler. Öte yandan, fon, içerdiği menkul kıymetlerden aldığı tüm ödemeleri portföyün büyümesine yatırıyorsa, bu da mantıklı olabilir. Burada sizin için daha önemli olanı seçmelisiniz.

Komisyon boyutu

Sağlayıcı şirketin - fon düzenleyicisinin, hayırseverlik temelinde değil, portföy oluşturma ve yönetimi ile uğraştığı ve arabuluculuğu için komisyon aldığı açıktır.

Kural olarak, yüksek değildir, her gün otomatik olarak borçlandırılır. Rusya Federasyonu'ndaki komisyonun büyüklüğü ortalama olarak %1 civarındadır. Dünyada sıfır komisyonlu bile fonlar var.

Evgeny Marchenko E. M. FİNANS Direktörü

çoğaltma yöntemi

Çoğaltma, ETF'lerde paranın nasıl yönetildiğidir. Fiziksel ve sentetik olabilir. İlk durumda, para doğrudan hisse senetlerine veya diğer varlıklara, ikincisinde ise vadeli işlemler veya opsiyonlar gibi türev finansal araçlara yatırılır.

Kıymetli metal fonları arasında, müşterilerin fonlarını doğrudan altına yatırmayan, sadece türev ürünlere yatıran ve fiyat hareketini tekrarlamaya çalışan sentetik ETF'ler popülerdir. Bu tür ürünlerin riskleri çok daha yüksektir.

Evgeny Marchenko

Fon hacmi

Yani, ETF tarafından yönetilen miktar.

Fon ne kadar büyük olursa, o kadar az karlı olur, ancak bu karlılık daha istikrarlıdır. Yönetim altındaki optimal büyüklük 100-300 milyon dolar.

Olga Komarovskaya Dava Uygulama Başkanı, IP Patent Bürosu

ETF'ye nasıl yatırım yapılır

Bir fonda hisse satın almak için bir aracı kurum veya bireysel yatırım hesabı açmanız gerekir. Bu bir komisyoncu aracılığıyla yapılır. Nasıl seçileceği ve ne aranacağı, IIS'deki materyalde ayrıntılı olarak açıklanmaktadır.